UPM Vuosikertomus 2020

Johdannaisten käyvät nettoarvot

Johdannaisten nimellismäärien aikaprofiili 2020

Positiiviset käyvät arvot

Negatiiviset käyvät arvot

Positiiviset käyvät arvot

Negatiiviset käyvät arvot

Nettoarvot

Nettoarvot

Alle 1 vuosi

1-5 vuotta Yli 5 vuotta

Yhteensä

MILJ. EUROA

2020

MILJ. EUROA

2020

2019

Valuuttariski Valuuttatermiinisopimukset Rahavirran suojaukset

Valuuttariski Valuuttatermiinisopimukset Rahavirran suojaukset

2 004

441

— — —

2 445

83 12 29

-26

57 11

11

-21

-10

Nettosijoitusten suojaukset Suojauslaskennan ulkopuolella Valuuttaoptiosopimukset Suojauslaskennan ulkopuolella Valuutanvaihtosopimukset Suojauslaskennan ulkopuolella

228

—

228

Nettosijoitusten suojaukset Suojauslaskennan ulkopuolella Valuutanvaihtosopimukset Suojauslaskennan ulkopuolella

-1

1 6

-1 -7

—

1 318

1

1 319

-27

2

-1

20

—

—

20

1

—

1

7

—

7

Valuuttariskiltä suojaavat johdannaiset

125

-54

71

25

-29

-4

Korkoriski Koronvaihtosopimukset Käyvän arvon suojaukset

—

—

166

166

Korkoriski Koronvaihtosopimukset Käyvän arvon suojaukset

113

— —

113

103

— —

103

— —

— —

1 056

1 056

Suojauslaskennan ulkopuolella

2

2

1

1

Suojauslaskennan ulkopuolella

—

—

Valuutanvaihtosopimukset Käyvän arvon suojaukset

Valuutanvaihtosopimukset Käyvän arvon suojaukset

44

— — —

44

51

— — —

51

—

—

166

166

Suojauslaskennan ulkopuolella

—

—

—

—

Korkoriskiltä suojaavat johdannaiset

Korkofutuurisopimukset Suojauslaskennan ulkopuolella

159

159

156

156

Hyödykkeiden hintariski Sähkön myynti Rahavirran suojaukset Sähkön osto Rahavirran suojaukset

2 391

—

—

2 391

Hyödykkeiden hintariski Sähkön myynti Rahavirran suojaukset

1

-1

—

1

-5

-4

274

204

— —

478

Suojauslaskennan ulkopuolella

—

6

6

1

-1

—

23

-2

21

Sähkön osto Rahavirran suojaukset

Muut hyödykkeet Suojauslaskennan ulkopuolella

145

138

—

283

1 2

—

— —

2

—

2

Hyödykkeiden hintariskiltä suojaavat johdannaiset

Muut hyödykkeet Suojauslaskennan ulkopuolella

-2

26

-7

19

Yhteensä

24

—

—

24

286

-56

230

206

-36

170

Rahoitusjohdannaisia ei ole netotettu konsernitilinpäätöksessä. Kaikkia rahoitusjohdannaisia koskee ISDA tai vastaava yleinen netotusjärjestely.

Johdannaisten nimellisarvot

Johdannaisten käyvät nettoarvot vastapuolittain

MILJ. EUROA

2020 2 391 1 056 3 992

2019 1 729

POSITIIVISET KÄYVÄT ARVOT

NEGATIIVISET KÄYVÄT ARVOT

KÄYVÄT NETTOARVOT

Korkofutuurisopimukset Koronvaihtosopimukset Valuuttatermiinisopimukset Valuuttaoptiosopimukset Valuutanvaihtosopimukset Hyödykejohdannaissopimukset

MILJ. EUROA

334

241 188

-11 -17

230 171

2020 2019

2 491

20

24

166 791

172 913

Johdannaissopimusten rahoitusvakuudet olivat 66 miljoonaa euroa, josta 65 miljoonaa euroa liittyy hyödykesopimuksiin ja 1 miljoonaa euroa korkotermiinisopimuksiin.

UPM:N TALOUDELLISET TIEDOT 2020 78

195 UPM VUOSIKERTOMUS 2020 UPM:N TALOUDELLISET TIEDOT 2020 79

194

UPM VUOSIKERTOMUS 2020